Банк Morgan Stanley назвал больше 60 наиболее перспективных акций для покупки в 2024 году. Полный список привёл Business Insider.

Рынок находится сейчас в непростом положении, и в 2024 году инвестиционная ситуация останется сложной, считает инвестиционный директор банка Майкл Уилсон. Стоимость акций поддержит восстановление доходов людей, но на большой рост индекса S&P 500, в который входят крупнейшие по капитализации компании США, рассчитывать не приходится, считает Уилсон. По его прогнозу, индекс закончит 2024 году на отметке 4500 пунктов — то есть, останется примерно на том же уровне, что сейчас (4514,02 пункта по итогам торгов 17 ноября), писал Reuters. Доходность бумаг компаний, входящих в индекс, увеличится до конца 2024 года на 7% и ещё на 16% в 2025 году, прогнозирует Уилсон.

Детали

Для составления списка Morgan Stanley собрал мнения и оценки собственных аналитиков по поводу лучших акций для покупки в 2024-м. В общей сложности в список вошли 62 компании из разных секторов: например, производители потребительских товаров, еды, напитков и табака, товаров личного пользования. Заметное представительство получили компании в сфере здравоохранения (в частности, производители медоборудования), а также в сфере фармацевтики и биотехнологий. Перспективными считаются также сети ресторанов фастфуда (в списке McDonald’s и Yum Brands — владелец KFC) и сектор потребительских услуг в целом, энергетические компании и платежные системы (Visa, Mastercard и American Express). Из нынешних лидеров рынка — наиболее дорогих и крупных технологических компаний — Morgan Stanley включил в свой перечень только Microsoft и Apple.

Приводим полный список самых перспективных акций для инвестиций в 2024 году по мнению Morgan Stanley: таблица включает название компании, отрасль, в которой она работает, рыночный символ (тикер) и последнюю цену закрытия.

Прогноз и советы от Morgan Stanley

Уилсон посоветовал инвесторам выстраивать аккуратный баланс в своих портфелях на 2024 год. Поздний рыночный цикл благоволит циклическим акциям в промышленности и энергетическом секторе, но если цикл сменится, то лучшие результаты начнут показывать защитные акции компаний из сектора здравоохранения, повседневных потребительских товаров и коммунальной сферы, спрогнозировал топ-менджер.

«Основные макроэкономические показатели и внутренние данные рынка акций свидетельствуют о том, что мы находимся в условиях позднего рыночного цикла. Исторически это благоприятный фон для традиционных защитных активов, избранных возможностей роста и циклических активов. В соответствии с историческим прецедентом, сочетание этих групп превзошло более широкий рынок на текущем этапе, который начался в прошлом году», — отметил инвестиционный директор Morgan Stanley.

Аналитики назвали главный драйвер ралли акций США в 2023 году

Большинство бумаг в краткосрочной перспективе будут испытывать сложности из-за макроэкономических условий, прогнозирует Уилсон. Он выделил два основных повода для беспокойства. Первый в том, что компании пересматривают прогнозы по прибыли в сторону понижения. Это показывает, что они готовят акционеров к тяжелым временам впереди, считает топ-менеджер Morgan Stanley. Второй — в экономической статистике США. Инвесторы могут радоваться статистике по труду, которая намекает на скорое снижение процентных ставок, но более высокая безработица в итоге навредит экономике, утверждает Уилсон. Потребительская уверенность снижается, и люди могут начать сокращать расходы, добавил он.

«Эта динамика отразилась на рынке акций, особенно в последние несколько месяцев. Если говорить конкретнее, акции автопроизводителей, компаний в сфере жилищного строительства, транспорта, туризма, акции с меньшей капитализацией и/или акции с высокой долей заемных средств начали торговаться так, как будто спрос падает», — отметил Уилсон.

Ожидания лучшего

Новые драйверы роста продолжат появляться, а темпы повышения доходов будут ускоряться на протяжении 2024 года, уверен Майкл Уилсон. Компании будут брать под контроль свои расходы после того, как инфляция и повышение процентных ставок отрицательно сказались на их выручке. Это, а также ускорение спроса и возобновление роста маржинальности поспособствуют росту доходности ценных бумаг. Кроме того, увеличение расходов в разных секторах промышленности предоставит фискальную поддержу рынку в целом. Федеральная резервная система США (ФРС) начнёт снижать базовую ставку в июне 2024 года, когда базовая инфляция (не учитывает цены на энергоресурсы и продукты питания) продолжит снижаться, считает Morgan Stanley.

Контекст

Ранее аналитик Freedom Finance Global Елдар Шакенов назвал акции мировых маркетплейсов, которые могут подорожать сильнее других по итогам рождественских и новогодних праздников. В их числе оказались, например, Amazon, Alibaba Group и сервис для продавцов Shopify. Услуги этих компаний окажутся крайне востребованными в высокий сезон продаж, учитывая рост оборота онлайн-торговли, а их инвестиции в новые технологии помогут им успешно конкурировать и в будущем, говорилось в записке Шакенова.

Freedom Finance назвал самые перспективные акции маркетплейсов в преддверии новогодних праздников

Свой список самых перспективных акций в фармацевтической сфере публиковал журнал Barron’s. В него вошли, например, Pfizer и Bristol Myers Squibb, которые сейчас стоят примерно на 30-40% меньше целевой цены, которую определяют аналитики. В число фаворитов рынка входят сейчас производители популярных лекарств для снижения веса. Например, бумаги Eli Lilly и датской Novo Nordisk за год прибавили около 60%.